LIC टर्म प्लान vs एंडोमेंट प्लान: असली आंकड़ों के साथ पूरी तुलना

परिवार की सुरक्षा के लिए टर्म प्लान बेहतर है, और एंडोमेंट प्लान तभी बेहतर है जब आपको जीवन कवर के साथ गारंटी जैसी बचत की आदत भी चाहिए। फर्क बहुत बड़ा है: एक ही व्यक्ति के लिए, उसी बीमा राशि का टर्म कवर एंडोमेंट पॉलिसी के मुकाबले बहुत छोटे हिस्से में मिल जाता है। नीचे हमने एक ही खरीदार के लिए दोनों विकल्प अपने कैलकुलेटर में चलाए हैं और फिर “टर्म लो, बाकी निवेश करो” वाले तरीके को परखा है।

स्वतंत्र तुलना: हम LIC नहीं हैं। सभी आंकड़े हमारे अपने कैलकुलेटर से हैं और करीबी अनुमान हैं, LIC का कोटेशन नहीं। इनमें GST शामिल नहीं है, क्योंकि 22 सितंबर 2025 से व्यक्तिगत जीवन बीमा प्रीमियम पर GST नहीं लगता।

टर्म प्लान और एंडोमेंट प्लान में बुनियादी फर्क

टर्म प्लान शुद्ध बीमा है। पॉलिसी अवधि में बीमित व्यक्ति की मृत्यु होने पर नॉमिनी को बीमा राशि मिलती है। जीवित रहने पर कुछ नहीं मिलता। LIC के मौजूदा टर्म प्लान में न्यू टेक टर्म 954, बीमा कवच 887 और जीवन रक्षा 894 शामिल हैं।

एंडोमेंट प्लान बीमा और बचत का मेल है। यह मैच्योरिटी पर या पहले मृत्यु होने पर बीमा राशि + बोनस देता है। न्यू एंडोमेंट प्लान 714 और जीवन लाभ 736 इसके मुख्य उदाहरण हैं। एंडोमेंट प्रीमियम का ज़्यादातर हिस्सा बचत में जाता है, कवर की लागत में नहीं, इसीलिए यह इतना महंगा होता है।

उदाहरण: एक खरीदार, दो विकल्प

रवि 30 साल का है और धूम्रपान नहीं करता। वह 20 साल तक हर साल करीब ₹50,000 बचा सकता है और 50 की उम्र तक परिवार को सुरक्षा देना चाहता है।

विकल्प A: न्यू एंडोमेंट प्लान 714

हमारे न्यू एंडोमेंट 714 कैलकुलेटर में ₹10 लाख बीमा राशि और 20 साल की अवधि पर:

• सालाना प्रीमियम: ₹49,913, 20 साल तक (कुल ₹9,98,260)।
• 50 की उम्र पर मैच्योरिटी: करीब ₹18,20,000, यह मानकर कि बोनस ₹40 प्रति ₹1,000 सालाना और फाइनल एडिशनल बोनस ₹20 प्रति ₹1,000 मिलेगा। फाइनल बोनस के बिना ₹18,00,000।
• मृत्यु कवर: ₹10,00,000 (बीमा राशि या सालाना प्रीमियम का 7 गुना, जो ज़्यादा हो) + मृत्यु की तारीख तक जुड़े बोनस।
• अनुमानित रिटर्न: करीब 5.4% सालाना।

विकल्प B: उसी ₹10 लाख कवर के लिए जीवन रक्षा 894

हमारे जीवन रक्षा 894 कैलकुलेटर में 20 साल के लिए ₹10 लाख कवर पर:

• सालाना प्रीमियम: ₹4,914 (20 साल में कुल ₹98,280)।
• मृत्यु कवर: ₹10,00,000। मैच्योरिटी पर कुछ नहीं।

यानी उतने ही बुनियादी कवर के साथ रवि के पास ₹44,999 सालाना, यानी करीब ₹3,750 महीना कहीं और निवेश करने के लिए बचता है।

अगर रवि को ज़्यादा कवर चाहिए तो?

परिवार के लिए ₹10 लाख शायद ही काफी होता है। आम नियम सालाना आय का 10 से 15 गुना है। हमारा न्यू टेक टर्म 954 कैलकुलेटर 60 की उम्र तक ₹1 करोड़ के लेवल कवर का प्रीमियम करीब ₹11,837 सालाना बताता है। हमारा सामान्य टर्म प्लान कैलकुलेटर इसी प्रोफाइल के लिए यही आंकड़ा दिखाता है। दोनों अनुमान हैं, इसलिए अंतिम आंकड़ा LIC के कोटेशन से ही लें। प्लान 714 से ₹1 करोड़ कवर लेने पर करीब ₹4,99,131 सालाना लगेंगे, जो ज़्यादातर लोगों की पहुंच से बाहर है।

टर्म लो और बाकी निवेश करो: SIP का उदाहरण

अब मान लें रवि विकल्प B चुनता है और 20 साल तक हर महीने ₹3,750 की SIP करता है। हमारे SIP कैलकुलेटर से, कुल ₹9,00,000 निवेश पर:

मान्य सालाना रिटर्न	50 की उम्र पर वैल्यू	प्लान 714 मैच्योरिटी (₹18.20 लाख) से तुलना
7% (सतर्क)	₹19,64,870	करीब ₹1.4 लाख ज़्यादा
10% (हमारी मुख्य धारणा)	₹28,71,363	करीब ₹10.5 लाख ज़्यादा
12% (आशावादी)	₹37,46,805	करीब ₹19.3 लाख ज़्यादा

दोनों स्थितियों में रवि का कुल खर्च लगभग बराबर है: ₹98,280 टर्म प्रीमियम + ₹9,00,000 SIP, बनाम ₹9,98,260 एंडोमेंट प्रीमियम।

अगर वह प्लान 954 से ₹11,837 सालाना में ₹1 करोड़ कवर लेता है, तो करीब ₹3,170 महीना निवेश कर सकता है। 10% सालाना की धारणा पर यह 50 की उम्र तक करीब ₹24,27,259 हो जाता है, जो अब भी एंडोमेंट मैच्योरिटी से काफी ज़्यादा है, और परिवार ₹10 लाख की जगह ₹1 करोड़ से सुरक्षित रहता है। हां, 50 से 60 की उम्र तक ₹11,837 का टर्म प्रीमियम भरते रहना होगा।

इन आंकड़ों को सावधानी से पढ़ें:

• 10% रिटर्न 20 साल के लिए एक डाइवर्सिफाइड इक्विटी फंड की धारणा है। इसकी कोई गारंटी नहीं, और बाज़ार किसी भी साल तेज़ी से गिर सकता है।
• टैक्स। इक्विटी फंड पर सालाना ₹1.25 लाख से ज़्यादा के लॉन्ग-टर्म गेन पर 12.5% टैक्स लगता है (जुलाई 2024 से यही दर, बजट 2026 में कोई बदलाव नहीं)। 10% वाले मामले में सब कुछ एक ही साल में बेचने पर करीब ₹2.3 लाख टैक्स + सेस बनेगा और करीब ₹26.3 लाख बचेंगे। निकासी कई सालों में बांटने से टैक्स घटता है।
• अनुशासन। यह तरीका तभी काम करता है जब SIP सच में 20 साल चले। एंडोमेंट प्रीमियम यह बचत ज़बरदस्ती करवाता है।
• बोनस का जोखिम। प्लान 714 की मैच्योरिटी भी भविष्य की बोनस घोषणाओं पर निर्भर है, जिनकी गारंटी नहीं है।

फायदे और नुकसान एक नज़र में

	टर्म प्लान	एंडोमेंट प्लान
हर रुपये पर जीवन कवर	बहुत ज़्यादा	कम
जीवित रहने पर पैसा	नहीं	बीमा राशि + बोनस
आम रिटर्न	लागू नहीं	हमारे अनुमान में करीब 5–6% सालाना
₹10 लाख, उम्र 30, 20 साल का प्रीमियम	₹4,914 (प्लान 894)	₹49,913 (प्लान 714)
लचीलापन	ज़्यादा: बाकी पैसा अपनी मर्ज़ी से निवेश करें	कम: पैसा पूरी अवधि के लिए बंधा
बीच में बाहर निकलना	कवर बस बंद हो जाता है	शुरुआती सालों में सरेंडर वैल्यू कम
लोन सुविधा	नहीं	हां, सरेंडर वैल्यू पर
बचत का अनुशासन	आप पर निर्भर	पहले से शामिल
प्रीमियम पर टैक्स	आयकर अधिनियम, 2025 की धारा 123 (पहले धारा 80C) में कटौती, पुरानी व्यवस्था	वही
भुगतान पर टैक्स	मृत्यु लाभ टैक्स-फ्री	मैच्योरिटी आमतौर पर टैक्स-फ्री, सीमाओं के साथ

1 अप्रैल 2026 से लागू इनकम-टैक्स एक्ट, 2025 में धारा 123 (पहले 80C) अब सेक्शन 123 है; ₹1.5 लाख की सीमा और पुरानी टैक्स व्यवस्था की शर्त वही है। 1 अप्रैल 2023 या उसके बाद जारी नॉन-ULIP पॉलिसी में, कुल सालाना प्रीमियम ₹5 लाख से ज़्यादा होने पर मैच्योरिटी पर टैक्स लगता है।

कौन क्या चुने

टर्म प्लान चुनें, अगर:

• जीवनसाथी, बच्चे, माता-पिता या कोई लोन आपकी कमाई पर निर्भर है;
• आपको ₹50 लाख या उससे ज़्यादा कवर चाहिए;
• आप SIP, PPF या NPS में खुद निवेश करने में सहज हैं;
• आप अपना पैसा लचीला रखना चाहते हैं।

एंडोमेंट प्लान पर विचार करें, अगर:

• आपके पास पहले से पर्याप्त टर्म कवर है;
• आप कम जोखिम वाला, अनुशासित बचत का तरीका चाहते हैं और जानते हैं कि खुद निवेश नहीं करेंगे;
• आप ज़्यादा संभावित रिटर्न की जगह गारंटी जैसे लाभ, लोन सुविधा और तय मैच्योरिटी तारीख को अहमियत देते हैं।

कई परिवार दोनों लेते हैं: सुरक्षा के लिए टर्म प्लान और किसी खास लक्ष्य के लिए छोटा एंडोमेंट या गारंटीड प्लान। लक्ष्य के हिसाब से मौजूदा विकल्पों के लिए देखें: 2026 के बेस्ट LIC प्लान।

अगर आपके पास पहले से एंडोमेंट पॉलिसी है

जल्दबाज़ी में सरेंडर न करें। शुरुआती सालों में सरेंडर वैल्यू आमतौर पर भरी रकम से काफी कम होती है। हमारे सरेंडर वैल्यू कैलकुलेटर से जांचें। अक्सर बेहतर कदम यह होता है कि पॉलिसी जारी रखें (या पेड-अप कर दें) और कवर की कमी पूरी करने के लिए अलग टर्म प्लान जोड़ें।

मुख्य बातें

• टर्म प्लान उसी पैसे में कहीं ज़्यादा कवर देता है: एक ही 30 साल के व्यक्ति के लिए ₹10 लाख कवर ₹4,914 सालाना में, जबकि एंडोमेंट में ₹49,913।
• हमारे अनुमान में एंडोमेंट प्लान करीब 5–6% सालाना देता है, और बोनस की गारंटी नहीं है।
• हमारे उदाहरण में बचा हुआ पैसा 10% की मान्य दर पर करीब ₹28.7 लाख हुआ, जबकि एंडोमेंट से करीब ₹18.2 लाख, SIP गेन पर टैक्स से पहले।
• टर्म वाले रास्ते में अनुशासन और बाज़ार का जोखिम है; एंडोमेंट सुरक्षा और ज़बरदस्ती की बचत के बदले रिटर्न छोड़ता है।
• पहले पर्याप्त टर्म कवर लें, उसके बाद ही बचत प्लान जोड़ें।